Путин борется с инфляцией новыми выплатами, ВТБ уходит из «Магнита», а Nvidia рвет рынок

Владимир Путин отреагировал на ускорение инфляции повышением прожиточного минимума и МРОТ

Власти реагируют на быстрое ускорение инфляции опережающим ростом социальных выплат. Сегодня Владимир Путин объявил о сверхплановом повышении с 1 января 2022 года прожиточного минимума и МРОТ, от которых отсчитываются социальные пособия и доплаты к пенсиям. Оба показателя будут повышены значительно выше, чем планировалось, на 8,6% — чуть больше, чем прогнозируемая инфляция по итогам года. Обойдется это правительству недорого — всего в 30 млрд рублей.

• О новых планах повышения прожиточного минимума и МРОТ Путин объявил на вечернем совещании по социальным вопросам. Оба показателя с 1 января 2022 года будут повышены на 8,6% вместо планировавшихся повышений на 2,5% (прожиточный минимум) и 6,4% (МРОТ). В результате прожиточный минимум с нового года вырастет на 1001 рубль, до 12 654 рублей, МРОТ — на 1098 рублей, до 13 890 рублей.
• Путин напрямую связал повышение обоих показателей с высокой инфляцией, назвав их «опережающими» по сравнению с ростом цен. Старые планы их индексации «значительно отстают от уровня текущей инфляции, которая ускорилась за последние месяцы», сказал Путин.
• Рост цен в России быстро ускоряется весь 2021 год. В мае инфляция в годовом выражении впервые с 2016 года превысила 6%, а по итогам октября — ушла за 8%. Последний прогноз ЦБ предполагает, что по итогам года инфляция составит 7,4–7,9% — вдвое больше таргета, установленного регулятором.
• Быстрее всего растут цены на продукты питания — по итогам октября продовольственная инфляция составила почти 11%. Эльвира Набиуллина сегодня, выступая в Госдуме, предупредила, что это ставит под угрозу прежде всего самые незащищенные группы населения: «Чем меньше доход у человека, тем больше в его личной потребительской корзине занимают продукты, и, значит, инфляция бьет по нему в первую очередь».
• В сентябре правительство оценивало дополнительные расходы граждан к прожиточному минимуму в связи с ростом цен на продукты питания в 829 рублей в месяц на душу населения, рассказывал собеседник The Bell, знакомый с правительственными материалами. Для трудоспособных граждан эта цифра оценивалась в 860 рублей, для пенсионеров — в 296 рублей, а для детей — в 932 рубля.
• Поздно вечером министр труда Антон Котяков заявил, что федеральному бюджету повышение МРОТ и прожиточного минимума обойдется в 30 млрд рублей.
• Деньги у правительства есть и на более радикальные повышения социальных выплат. Согласно одобренному в первом чтении проекту федерального бюджета, в 2021 году казна получит 15,3 трлн рублей ненефтегазовых доходов, которые не направляются в ФНБ. В 2021 году произошло «разовое увеличение доли ненефтегазовых доходов по отношению к ВВП до 12,3%», говорится в пояснительной записке к проекту. Причины — «временный всплеск оборотных налогов» на фоне роста внутреннего потребления (в том числе с учетом падения выездного туризма и разовых выплат населению) и крупные разовые поступления — перечисление в бюджет 200 млрд рублей, полученных ЦБ от продажи акций Сбербанка, и 146 млрд рублей штрафа «Норникеля» после аварии в Норильске.

Что мне с этого?

Вчера в вечерней рассылке мы предполагали, что высокая продовольственная инфляция в 2022 году вынудит правительство повышать социальные расходы — но Кремль и правительство не стали ждать нового года. Но выбранный ими способ поддержки и не самые большие цифры дополнительных расходов говорят о том, что в правительстве пока не идут на радикальные варианты, которые могли бы еще больше подстегнуть инфляцию.

ДЕНЬГИ

ВТБ уходит из «Магнита»

Спустя почти четыре года после того, как ВТБ выкупил у Сергея Галицкого его 29,1% акций «Магнита», банк выходит из состава акционеров сети. К нынешнему моменту у ВТБ оставалось 17,3% акций «Магнита» — остальное банк в мае 2018 года перепродал Marathon Group Александра Винокурова. Сегодня ВТБ объявил, что продает структуре Винокурова еще 12,9% акций. После сделки Marathon станет крупнейшим акционером «Магнита» с 29,75% акций — ровно столько, сколько нужно, чтобы не объявлять оферту миноритариям. Оставшиеся 4,55% акций ВТБ продаст в рынок в рамках ускоренного формирования книги заявок.

Напомним — о том, почему Сергей Галицкий решил расстаться с «Магнитом», в 2019 году бизнесмен рассказывал в интервью The Bell и «Русским норм». Это было первое интервью предпринимателя после продажи сети и последнее до сих пор интервью деловым СМИ.

Nvidia рвет рынок

Буквально вчера мы писали о том, что производитель чипов Nvidia, который стал одним из  главных бенефициаров криптобума и с конца 2018 года подорожал в 10 раз, остается одним из главных фаворитов инвесторов. Сегодняшняя отчетность компании все это более чем подтвердила. Финансовые показатели Nvidia превзошли все прогнозы за счет двух «пандемических» трендов: роста спроса на игровые видеокарты и облачные решения. Акции компании взлетели на 8,7%, а отдельно аналитики отмечают, что Nvidia — в идеальной позиции для того, чтобы воспользоваться намечающимся бумом метавселенных и виртуальной реальности. Усложняя игровые вселенные, «Nvidia уже построила большую часть технологий для того, чтобы сделать их реальностью», пишет CNBC. Теоретически речь идет о рынке емкостью свыше $100 млрд в год.

$13 млрд за сервис исправления ошибок

Основанная уроженцами Украины IT-компания Grammarly в очередном инвестиционном раунде на $200 млн получила оценку $13 млрд. В раунде принимали участие инвесторы первого ряда — один из крупнейших акционеров Tesla Baillie Gifford и фонды под управлением BlackRock. Grammarly — онлайн-сервис для поиска и исправления ошибок при написании текстов на английском языке, дневная аудитория сервиса — 30 млн человек. «Единорогом» сервис стал еще в 2019 году. Несмотря на то что у продуктов гигантов рынка Microsoft и Google есть похожие функции, инвесторы ценят специализированные компании сегмента, замечает CNBC. Так, сервис совместного редактирования Notion недавно получил оценку в $10 млрд, а сервис таблиц Airtable — $5,8 млрд.

ИНВЕСТИЦИИ

Европа не в тренде

Падение фондовых рынков в ЕС более чем на 10% в 2022-м «вполне вероятно», но инвесторам стоит его выкупать, пишет Bloomberg со ссылкой на главного стратега по европейским акциям Morgan Stanley. Рост экономики продлится еще «как минимум» 2-3 года — это положительно скажется на прибыли компаний. При этом в инвестбанке признают риск падения спроса, которое подтолкнет экономику к стагфляции, и негативного влияния ужесточения политики ЕЦБ.

В целом, европейские акции по показателю цена/прибыль в ближайшие 12 месяцев (forward P/E) торгуются с рекордным дисконтом. Европа и Япония сейчас более привлекательны для вложений в акции по сравнению с США и развивающимися странами, а среди европейских стран стоит отдавать предпочтение Германии — она сейчас торгуется на самых низких относительно остальной Европы уровнях за последние 30 лет, указывают в Morgan Stanley.

Что еще почитать:

• IPO сети кафе с салатами Sweetgreen на $2,7 млрд привлекло внимание WSJ из-за того, что компания позиционирует себя как технологическая. Издание рассказывает, как другие компании мимикрировали под техов и чем это оборачивалось (спойлер: убытками). Из нашего текста вы можете, как по проспекта эмиссии можно понять, что менеджмент «слетел с катушек»
• Крупнейшее IPO в истории Индии пока оборачивается провалом: акции финтеха Paytm с инвестициями Уоррена Баффета, Джека Ма и SoftBank в первый день торгов упали на 27%. FT на днях рассказал о буме IT-стартапов из Индии, привлекающих все больше внимания инвесторов, в том числе из-за проблем у технологического сектора в Китае.

ПАРТНЕРЫ THE BELL

Онлайн-конференция U Skillz

25–27 ноября предпринимательское комьюнити U Skillz проводит очередное большое онлайн-мероприятие Talkz — про будущее, технологии, новое лидерство и про то, как создавать глобальные продукты и компании.

В этот раз Talkz будет посвящен трендсеттерам и тому, как они думают и как принимают решения.

12 дискуссий и более 30 спикеров, среди которых сооснователь Yva.ai и ABBYY Давид Ян, сооснователь МШУ «Сколково» и Phoenix Advisor Рубен Варданян, кофаундер SkyEng Александр Ларьяновский, сооснователь skillBox Дмитрий Крутов, издатель The Bell и «Русских норм» Анфиса Воронина.

Для подписчиков The Bell действует скидка 20% по промокоду THEBELL. Узнать подробнее и зарегистрироваться можно здесь.

ПРАКТИКА

Обмен бесплатными вещами против инфляции

Группы в соцсетях «отдам — возьму даром» существовали всегда, но на фоне рекордной за 31 год инфляции их численность пошла в быстрый рост, а сами группы все больше напоминают организованное национальное движение, пишет WSJ. Крупнейшая из них (в числе основателей группы — женщина с характерной фамилией Рокфеллер) насчитывает уже почти 5 млн участников. Члены такой группы размещают в соцсетях или на сайте самые разнообразные вещи, которые они готовы одолжить (например, мебель и технику) или отдать насовсем (одежду, продукты питания) — только бесплатно: запрещена не только продажа, но и бартер. Самые популярные категории — одежда (в октябре в США подорожала в среднем на 4,3% год к году) и мебель (на 13,1%). С развитием ответственного потребления у участников группы появился и сильный второй мотив — желание снизить количество мусора на помойках.

Смартфон для собаки

Устройства, позволяющие вам позвонить своей собаке с работы, существовали и раньше (и мы даже о них писали). Но прогресс не стоит на месте — теперь британский стартап разработал устройство под названием DogPhone, которое позволяет собаке позвонить вам. Гаджет представляет собой мягкий мяч — если собака начинает его перемещать, он посылает хозяину сигнал на ноутбук, который запускает видеозвонок. Человек может выбрать, принимать ли вызов и когда повесить трубку. Можно и позвонить собаке самому — для того, чтобы ответить, животному нужно будет начать двигать мяч. Один из создателей устройства рассчитывает, что в будущем можно будет создать соцсеть для собак — она позволит им звонить друг другу и общаться лаем. Хотя уверенно сказать, что собаки точно понимают, для чего им дают техномяч, нельзя — первые владельцы устройства уже сообщают, что они «набирают» своих хозяев скорее нечаянно, пишет The Guardian.