Новые инвесторы на Мосбирже, кому нужна «Черная пятница» и партнер Baring Vostok в BellClub

Падение банковских ставок удвоило число мелких инвесторов на Московской бирже

Падающие ставки по депозитам привели на российский фондовый рынок новых инвесторов с совсем небольшими суммами вложений — за год число людей на рынке с суммой счета до 100 тысяч рублей удвоилось. Это вынужденный для них шаг, но новички могли неплохо заработать — российский фондовый рынок в 2019 году стал самым доходным в мире.

Что случилось. Доля инвесторов с небольшой суммой счета (50–100 тыс. рублей) в январе—сентябре 2019 года удвоилась до 10%, пишет РБК со ссылкой на пресс-службу финансовой группы БКС. Приток клиентов с небольшой суммой вложений фиксируют и банки с брокерскими сервисами — например, Альфа-банк и Тинькофф Банк, которые, как и БКС, вошли в семерку лидеров по привлечению частных инвесторов на фондовый рынок в этом году. Годом раньше темпы роста категории с накоплениями 50–100 тыс. рублей были нулевыми.

• Новички выбирают простую стратегию. Они начинают торги с небольших сумм и долго держат незначительные средства, придерживаясь стратегии buy & hold («купи и держи»). Покупают чаще всего акции голубых фишек российского или американского рынка. На рынке инвесторов, перекладывающих деньги из банков в акции, называют «депозитчиками».
• Брокеры отмечают, что и приток на биржу клиентов с большими средствами не прекращается — их тоже не устраивает доходность банковских вкладов. За 2019 год средняя максимальная ставка по рублевым депозитам упала с 7,5% до 6%, долларовых — с 3–4,27% до 0,9–2%. У вкладов в евро из-за отрицательных ставок в Европе почти нулевая доходность.
• Всего за первые десять месяцев 2019 года число уникальных клиентов Московской биржи по сравнению с декабрем 2018-го увеличилось на 93% — при том что до этого рост достигал максимум 23% в год.
• Из-за того что на рынок выходят «обычные» люди, портрет инвестора меняется: его средний счет — 1,6 млн рублей (против 2 млн рублей годом раньше), способ открытия счета — удаленный. Почти 90% клиентов компаний, на которые приходится 90% новых счетов, открывали их именно так.
• Российский рынок акций сейчас самый доходный в мире. Инвестор, вложивший в российский рынок акций 500 000 рублей в январе 2019 года, уже к ноябрю получил бы 125 000 рублей прибыли, то есть 25%, подсчитывала по просьбе The Bell независимый финансовый консультант Наталья Смирнова.

Что дальше. В ближайшие годы численность таких клиентов будет удваиваться ежегодно, прогнозирует руководитель региональной сети «БКС Премьер» Сергей Данилов. Расти есть куда. По данным на октябрь 2019 года, частных инвесторов в стране было немногим более 3,3 млн, всего 2,2% населения. При этом доля активных инвесторов (совершающих хотя бы одну сделку в месяц) — всего 8–9,5%. На них приходится около 34% всего объема торгов акциями. Для сравнения: в США акциями владеют 55% граждан, следует из опроса Gallup. Сдерживают рост российского рынка два основных фактора: все еще невысокий уровень финансовой грамотности и бедность.

Что мне с этого?

Исходя из фундаментальных факторов, в ближайшее время российский рынок должен продолжить расти, сходились во мнении пять опрошенных The Bell в конце ноября аналитиков. Они назвали один и тот же диапазон: 15–20% от нынешних уровней. С учетом средней дивидендной доходности 6% это дает общую доходность 20–25%. Обрушить рынок могут, например, новые жесткие санкции, но пока даже теоретическая возможность их введения — только в проекте.

ДЕНЬГИ

Биометрия не сдается

Единая биометрическая система ЦБ, в которую собираются данные россиян, чтобы потом банки могли их обслуживать дистанционно, — пока одно из самых неудачных начинаний регулятора. За почти полтора года по всей России удалось собрать данные только у 85 000 людей, сказали вчера «Ведомостям» в «Ростелекоме», управляющем программой. Сбербанк, параллельно развивающий собственную биометрическую систему, еще год назад собрал миллион образцов. Банки подключаются к системе неохотно — на оборудование для одного отделения нужно потратить 50–100 тыс. рублей и выделить для снятия биометрии двух сотрудников. ЦБ даже приходится идти на послабления — как выяснили «Ведомости», он разрешит банкам не собирать биометрию в небольших отделениях.

Путину и Зеленскому будет о чем поговорить

«Нафтогаз Украины» предупредил о возможности первой за долгое время новогодней «газовой войне» с Россией: по словам главы компании Юрия Витренко, «Газпром» в письме пообещал «перекрыть вентиль» с 1 января 2020 года, когда истечет действующее соглашение о транзите газа. Новый договор, по словам Витренко, должен быть подписан не позже 13 декабря 2019 года. Все это значит, что Владимиру Путину и Владимиру Зеленскому будет о чем поговорить на их первой встрече с глазу на глаз, которая, как сообщал «Коммерсант», может состояться 9 декабря.

«РУССКИЕ НОРМ!»

Новый герой — Петр Авен

Как КГБ нанимало американских расследователей, чтобы найти пропавшее золото КПСС, главная ошибка правительства Егора Гайдара, почему бизнесу аморально тратить деньги на политику? Новый герой проекта «Русские норм!» — совладелец и глава наблюдательного совета «Альфа-групп» Петр Авен, миллиардер, один из авторов экономической политики России 1990-х, член первого российского правительства. Авен поговорил с Елизаветой Осетинской о коррупции, ошибках 90-х, экономическом кризисе, Борисе Березовском, «мягком российском авторитаризме» и о многом другом.

BELL CLUB

Партнер Baring Vostok в BellClub

3 декабря в гости к членам BellClub придет старший партнер фонда Baring Vostok Елена Ивашенцева, временно исполняющая обязанности управляющего партнера Майкла Калви. Елена 20 лет работает в фонде и специализируется на инвестициях в компании, связанные с медиа, телекомом и IT. Она участвовала во всех крупных сделках фонда: Yandex, «CTC медиа», Ozon.ru, «Авито» и др. За 25 лет существования фонды Baring Vostok инвестировали свыше $3 млрд в 80 компаний на территории России, Казахстана и Украины. Почему Елена поверила в компанию Аркадия Воложа в далеком 2000 году? Что сейчас происходит внутри фонда? О чем говорил министр экономического развития Максим Орешкин на ежегодной встрече инвесторов Baring Vostok два месяца назад? А также: о каких нереализованных сделках вспоминает, какие книги читает и что для нее — основная мотивация. Эти и другие вопросы можно будет задать на встрече 3 декабря.

ПРАКТИКА

Кому нужна «черная пятница»

«Черная пятница» совсем скоро может стать никому не интересна. Если раньше распродажи действительно устраивались на один день, то теперь это понятие трансформировалось в «скидочную неделю», а местами и в «месяц скидок», когда магазины пытаются заманить клиентов, рассказывает The New York Times. Но и этого торговцам кажется мало: на рынке появляются киберпонедельники, субботники малого бизнеса и «дни холостяков». В результате интерес к таким акциям постепенно сходит на нет, хотя розничные продажи, по прогнозам, пока продолжат расти в ноябре и декабре в среднем на 5% по сравнению с прошлым годом. Однако сколько продлится такой тренд, неясно. В тренде осознанное потребление, и это значит, что в фарватере могут оказаться устроители античерных пятниц, которые либо закрывают свои магазины на один день, либо жертвуют деньги с каждой покупки в благотворительные фонды.

Как привести сотрудника на работу

Как правильно общаться с сотрудником, которого вы уже наняли на работу, но который пока не вышел в офис, поскольку отрабатывает положенные недели на своем предыдущем месте работы? Возможно, ему стоит поручить какое-то задание? Или, наоборот, лучше дождаться очной встречи? Ни то и ни другое, рассказывает Fast Company. Общение действительно стоит наладить заранее — только делать это желательно аккуратно, чтобы не показаться назойливым. Можно, например, заранее рассказать подчиненному о текущих проектах компании, его коллегах и первых задачах. Это поможет новичку быстрее адаптироваться в будущем. А вот «грузить» его проблемами на работе или, например, назойливыми вопросами о предыдущем начальстве, по мнению экспертов, все-таки не стоит.